很多人并不清楚投资理财的复杂性以及风险性，却想追求收益最大化，这不仅是缘木求鱼，反而容易造成严重亏损。

投资理财是非常专业的问题，深入研究之后，就不会轻易去追求什么收益最大化，反而是追求收益与风险的平衡。这个世界上的理财产品的共性是收益越大风险越大，而对于普通投资者来说追求高收益率的投资一定要慎之又慎。

例如前两年一些互联网金融产品被国内投资者热捧，很多人都去追求所谓的高收益，结果血本无归。而在外汇、期货等市场追求高收益的投资者，也多因忽视风险而大都铩羽而归，这说明在投资中不做足风控功课是行不通的。

作为一个初级投资者，先要老老实实地从基础学起，先要了解各类资产、各类资产收益率、风险评级、投资策略、风险管理以及各类资产该如何配置等问题，然后才能理解什么是真正的投资。

初级投资者先要从无风险资产投资开始学起，无风险资产虽然收益率低一些，但这些资产的收益率与风险资产之间有紧密关系，加强无风险资产的理解，对后期的风险投资有非常大的帮助，是投资的起步台阶，很多投资者都是因为没有无风险投资的基础，而在投资上吃了大亏，因为他们不明白无风险资产与风险资产的转换环节，就找不到风险平衡点，投资上就必然存在严重漏洞。

无风险资产主要有银行存款、货币基金与国债等，无风险资产是普通投资者的标配，是家庭资产的主要配置之一，忽视无风险资产投资会令投资风险失衡，是导致投资失败的一个很重要前提。在充分了解无风险资产的基础之上，投资者再进一步去投资风险资产。

首先是投资银行理财产品。在购买银行理财产品时会遇到理财产品的评级问题。理财产品风险由低到高分为R1（谨慎 型)、R2(稳健型)、R3(平衡型)、R 4(进取型)、R5(激进型)五个级别。对此五个级别产品的理解，会令投资者对风险评级以及个人的投资偏好有初步的了解。

其次是投资债券市场，债券信用等级标准从高到低可划分为九个级别：Aaa级为最高级，Aa级为高级，A级为上中级，Baa级为中级，Ba级为中下级，B级为投机级，Caa级为完全投机级，Ca级为最大投机级，C级为最低级。理解债券评级会进一步加深投资者对风险投资的理解。

对银行理财产品与债券信用等级的理解与投资，有助于投资者理解理财的基础知识、不同的理财产品及其风险度，同时可以了解自身的投资风险偏好。如果按五种风险偏好来划分的话，包括：保守、稳健、平衡、积极与激进型。

保守型投资者适合投资银行储蓄、货币基金、国债等产品；稳健型投资者适合投资高等级债券、银行稳健型理财产品等；平衡型投资者可以将无风险投资+债券+基金+股票投资等均衡配置。而对于初级普通投资者我不大建议选择积极与激进型，因为这样的普通投资者大多会出现严重亏损，即便是老投资者也是如此。

如果没有很高超的专业素养，选择积极与激进型投资股票、期货、外汇等很容易造成损失甚至是严重损失，在这上面出大问题的投资者可以说不胜枚举，这些人都是奔着最大收益率去的，结果都倒在追求最大收益率的路上，所以追求最大收益率的讲法在投资上是有一些误区的。

当前国际级机构在投资上都要讲究收益与风险的高度平衡，这是现代金融投资理论与实践得出的结果，要以追求稳定收益率为前提，更何况普通投资者。

那么普通投资者就不能投资高收益率产品吗？也不是，譬如在安全资产或中低风险等级资产配置上可以获得长期稳定的收益，然后再用这些收益去投资高风险产品，那么投资风险相对就会比较均衡，或将个人资产的少部分配置在风险资产当中，原则上是随着资产风险越高配置的额度也就越低。（本文系馨月说财经原创文章，转载请注明作者及来源于百家号馨月说财经）